La période transitoire de MiCA s'achève le 1er juillet 2026 — Ce que cela signifie pour les cryptos des néobanques

La période transitoire qui permettait aux entreprises de cryptos d’opérer dans l’UE selon les anciennes règles nationales prend définitivement fin le 1er juillet 2026. À compter de cette date, tout prestataire proposant des services sur crypto-actifs aux résidents de l’UE doit détenir un agrément complet de prestataire de services sur crypto-actifs (CASP) au titre de MiCA — ou cesser de les servir.

Il s’agit de l’échéance finale inscrite à l’article 143(3) de MiCA. Certains États membres ont clôturé leurs fenêtres transitoires plus tôt — l’Allemagne et l’Irlande ont fermé les leurs le 31 décembre 2025 — mais aucune ne s’étend au-delà du 1er juillet 2026. Après cette date, il n’existe plus aucune couverture transitoire nulle part dans l’Union.

Ce que cela signifie pour les néobanques

Pour les néobanques qui proposent l’achat, la vente ou la conservation de cryptos dans leur application, la couverture MiCA est désormais une condition préalable pour maintenir cette fonctionnalité accessible aux clients de l’UE. Bonne nouvelle pour les utilisateurs : les principaux acteurs sont déjà agréés.

• Revolut détient un agrément CASP MiCA via Revolut Bank UAB, agréée par la Banque de Lituanie.
• Vivid Money détient un agrément MiCAR couvrant ses services sur cryptos.
• Lunar a obtenu une licence CASP MiCA au Danemark en octobre 2025 — la première en Scandinavie.
• N26 propose des cryptos via son partenaire Bitpanda, qui assure la couverture CASP, plutôt que de détenir la sienne.
• Trade Republic propose des cryptos dans le cadre de sa licence bancaire et de courtage allemande, et non en tant que CASP autonome.

En résumé, si vous utilisez l’une de ces applications pour vos cryptos, l’échéance du 1er juillet ne devrait pas interrompre votre accès.

Stablecoins : lesquels subsistent

MiCA redéfinit également les stablecoins disponibles pour les particuliers de l’UE. USDT (Tether) n’a pas demandé d’agrément MiCA et a été retiré des plateformes réglementées de l’UE pour les particuliers. USDC et EURC (Circle) sont conformes à MiCA et constituent les stablecoins en dollar et en euro désormais disponibles dans toute l’UE.

Une nuance : détenir de l’USDT en auto-conservation (self-custody) n’est pas concerné — la restriction s’applique aux plateformes réglementées qui le proposent aux particuliers, et non aux jetons déjà présents dans votre propre portefeuille.

Ce que MiCA protège — et ce qu’il ne protège pas

MiCA apporte de véritables garanties pour les consommateurs : ségrégation des actifs des clients, règles de conduite et obligations d’information qui n’existaient pas sous l’ancien patchwork de régimes nationaux. Il est toutefois important d’en comprendre les limites.

MiCA n’est pas une garantie des dépôts. Les cryptos que vous détenez auprès d’une néobanque ne sont pas couvertes par le système de garantie des dépôts à hauteur de 100 000 € qui protège vos soldes en euros. Les règles de ségrégation réduisent certains risques, mais elles ne sont pas équivalentes à une garantie adossée à l’État.

Avant de déposer des cryptos auprès d’une plateforme, vérifiez son statut d’agrément dans le registre public de l’ESMA des CASP agréés. Une licence MiCA est la nouvelle exigence de base — vérifiez que le prestataire en détient effectivement une.

Pour une comparaison directe de la manière dont les néobanques de l’UE gèrent les cryptos sous le nouveau régime, consultez notre comparatif crypto des néobanques en Europe.