Cora

Что такое «Cora» в 2026 году

Cora — это бразильский необанк для малого и среднего бизнеса, работающий по двум лицензиям BACEN: лицензии платежной организации для банковских операций Conta PJ и лицензии Sociedade de Crédito Direto (SCD) для кредитования оборотных средств Cora Crédito. Основан в 2019 году в Сан-Паулу; финансируется на сумму около 230 млн долларов от Tiger Global, Greenoaks Capital и других инвесторов. Около 300 000 бизнес-счетов в Бразилии.

Функционал продукта: бесплатный счет Conta PJ с функциями «PIX» + «boleto» + «TED», бизнес-дебетовая карта «Mastercard» + виртуальные карты, кредитование оборотных средств Cora Crédito на основе анализа банковских выписок, встроенные функции выставления счетов + OCR-распознавание квитанций, многопользовательские роли и интеграция с Conta Azul + Omie + Bling. Одноуровневая бесплатная ценовая модель — Cora монетизируется за счет маржи по кредитам Cora Crédito и комиссий за каждую транзакцию по использованию кредитной линии.

Краткий обзор

Для кого предназначен Cora: малые и средние предприятия (МСП) из Бразилии и стартапы на стадии роста во всех секторах, для которых приоритетом является быстрый доступ к оборотным средствам через Cora Crédito. Структурно подходит для бразильских операторов, которые не продают на Mercado Livre (где Mercado Pago Empresas + Mercado Crédito были бы структурной альтернативой) и хотят автономный необанк-платежную организацию с сильным кредитованием по лицензии SCD.

Кому не стоит использовать Cora: малым и средним предприятиям Бразилии с более чем BRL 50 тыс. неиспользуемых денежных средств, которым требуется покрытие FGC (Nubank PJ / Banco Inter Empresas / C6 Bank являются структурными альтернативами); продавцам на торговых площадках Mercado Livre (Mercado Pago Empresas + Mercado Crédito обладает глубокой интеграцией с торговыми площадками); операторам, желающим интегрировать бухгалтерский учет + расчет заработной платы + подачу налоговых деклараций (BHub или Conta Azul); предприятиям, нуждающимся в интерфейсе для международных платежей.

Безопасность в одном предложении: Cora SCD S.A. управляет платежной организацией BACEN + лицензиями SCD; средства клиентов в Conta PJ разделены в соответствии с правилами платежных организаций и НЕ покрываются страховкой вкладов FGC.

Структура платежной организации и пробел в FGC

Cora SCD S.A. имеет две лицензии BACEN. Лицензия платежной организации разрешает банковские операции Conta PJ (PIX, boleto, TED, прием карт, операции, эквивалентные операциям со счетами). Лицензия SCD (Sociedade de Crédito Direto) разрешает операции прямого кредитования — Cora Crédito кредиты на оборотные средства, финансируемые за счет собственного баланса Cora, а не за счет депозитов клиентов.

Средства клиентов на счете Conta PJ отделены в соответствии с правилами платежных учреждений BACEN и изолированы от собственного баланса Cora. В случае неплатежеспособности Cora выделенные остатки будут возвращены клиентам в рамках процедуры урегулирования, контролируемой BACEN. Это существенно отличается от системы страхования вкладов FGC (Fundo Garantidor de Créditos), которая применяется к финансовым учреждениям, имеющим лицензию BACEN (Nu Financeira, Banco Inter, C6 Bank), и обеспечивает покрытие до BRL 250 000 на одно учреждение на одного вкладчика с определенным сроком выплаты.

Та же структурная схема применима к Mercado Pago Empresas, BHub и Conta Azul — всем платежным учреждениям BACEN, не имеющим страхового покрытия FGC. Для малых и средних предприятий (МСП), нуждающихся в операционных денежных средствах, защищенных FGC, структурной альтернативой является уставный банк BR.

Тарифная сетка

Практические заметки

Регистрация для BR MEI проходит в тот же день; LTDA / SLU проходит в течение 2–5 рабочих дней при предоставлении Contrato Social + документации о бенефициарном владении. Регистрация с приоритетом мобильных устройств конкурентоспособна по сравнению с пользовательским интерфейсом Nubank PJ. Система оценки рисков Cora Crédito автоматически считывает данные банковских выписок — отдельное кредитное заявление не требуется — и одобряет большинство заявок от малых и средних предприятий, находящихся на стадии роста, в тот же день с выплатой средств в течение нескольких часов.

Проблемы: качество поддержки клиентов нестабильно (чат + электронная почта, только на португальском языке). Отсутствует интегрированный интерфейс для ведения бухгалтерского учета, расчета заработной платы и подачи налоговых деклараций, который предлагают BHub и Conta Azul — Cora предоставляет только банковские услуги и кредитование. Возможности для международных платежей ограничены; для значительных потоков, не связанных с BRL, необходимо наладить отношения с отдельным банком-корреспондентом.

Предостережения

НЕ защищено законом «FGC». Только лицензии платежной организации BACEN и SCD. Для покрытия FGC до BRL 250 тыс. долларов США, используйте в паре с Nubank PJ / Banco Inter Empresas / C6 Bank.

Ставки Cora Crédito отражают макроэкономическую ситуацию в Бразилии. Типичные эффективные ставки в 2026 году составляют 3–6% в месяц. Преимущества в виде скорости выдачи средств и автоматизации андеррайтинга реальны, но их ценой является более высокая ставка по сравнению с кредитами в уполномоченных банках.

Только для Бразилии с ограниченными возможностями международных платежей. Потоки за пределами Бразилии (BRL) требуют отдельного соглашения.

Нет интегрированного учета / расчета заработной платы / подачи налоговой отчетности. Cora — это только банковские услуги + кредитование. Операторам, которым нужен пакет интегрированных услуг, следует рассмотреть BHub или Conta Azul.

Cora vs. Nubank PJ vs. Mercado Pago Empresas

Cora vs. Nubank PJ. Nubank PJ — это полноценное финансовое учреждение BACEN с покрытием FGC до BRL 250K + доходностью Caixinhas + распределением Nu Invest CDB / LCI / LCA. Cora — это платежная организация + кредитор SCD — без FGC, без инвестиций, но с сильным кредитованием оборотного капитала через Cora Crédito. Для операционных денежных средств, защищенных FGC, Nubank PJ. Для быстрого доступа к кредитной линии, Cora. Многие малые и средние предприятия Бразилии используют обе.

Cora против Mercado Pago Empresas. Обе компании являются платежными учреждениями BACEN (ни одна из них не защищена FGC). Cora Crédito осуществляет андеррайтинг на основе данных банковских выписок во всех секторах; Mercado Crédito осуществляет андеррайтинг на основе данных о продажах на платформе Mercado Livre. Для продавцов на торговых площадках: Mercado Pago. Для бразильских МСП во всех секторах, отдающих приоритет оборотным средствам от автономных необанков: Cora.

Часто задаваемые вопросы

Является ли Cora бразильским банком?

BACEN имеет две лицензии: платежная организация (банковская деятельность) + SCD (кредитование). Это не полноценное финансовое учреждение BACEN, как Nubank PJ. Средства НЕ защищены FGC.

Защищены ли остатки на счетах Cora в рамках системы FGC?

Нет. Платежная организация BACEN — средства хранятся отдельно, не застрахованы по вкладам. Для получения страхового покрытия FGC используйте в сочетании с Nubank PJ / Inter Empresas / C6 Bank.

Как Cora сравнивается с Mercado Pago Empresas?

Обе компании являются платежными учреждениями (за исключением FGC). Cora Crédito анализирует данные банковских выписок по всем секторам; Mercado Crédito использует данные о продажах с платформы Mercado Livre. Для продавцов на торговых площадках — Mercado Pago; в остальных случаях — Cora.

Как работает Cora Crédito?

Кредитование оборотного капитала, гарантированное сигналом банковской выписки Cora. Сроки от 30 до 180 дней, обычно 3–6% в месяц в 2026 году. Выплата средств в тот же день.

Какие типы юридических лиц в Бразилии могут использовать Cora?

MEI, ME, EPP, LTDA, SLU. Требуются CNPJ + Contrato Social (если применимо) + документация о бенефициарном владении.

Чем отличается Cora от Nubank PJ?

Nubank PJ — полноценное финансовое учреждение BACEN с FGC + инвестициями; Cora — платежная организация + SCD с сильным кредитованием, но без FGC. Многие малые и средние предприятия Бразилии используют обе.

Для кого предназначен Cora

Используйте Cora, если вы управляете малым или средним бизнесом в Бразилии или стартапом на стадии роста, который уделяет приоритетное внимание быстрому доступу к оборотным средствам через Cora Crédito и не осуществляет продажи на Mercado Livre (где Mercado Pago Empresas + Mercado Crédito были бы структурной альтернативой). Бесплатный Conta PJ снижает барьеры при привлечении клиентов; Cora Crédito генерирует доход. Особенно подходит для бразильских операторов в сфере услуг, розничной торговли и малого бизнеса с стабильными банковскими выписками.

Используйте Nubank PJ для операционных денежных средств, защищенных FGC. Используйте Mercado Pago Empresas, если вы продаете на Mercado Livre / Mercado Libre. Используйте BHub или Conta Azul, если вам нужны интегрированные услуги по бухгалтерскому учету, расчету заработной платы и подаче налоговых деклараций наряду с банковскими услугами. Воспользуйтесь услугами традиционного банка BR (Itaú Empresas, Bradesco PJ, Banco do Brasil PJ) для более глубокого управления казначейством, коммерческого кредитования и ипотечных продуктов.

Ссылки

Список первоисточников с датой сбора данных 2026-05-18. Объем лицензии Cora, Cora Crédito ставки и цены проверены по URL-адресам источников на момент принятия решения.

• Cora — Legal & terms
• Cora — Обзор продукции Conta PJ
• Cora Crédito — продукт по кредитованию оборотных средств
• BACEN — Список платежных организаций
• BACEN — платформа для компаний прямого кредитования (SCD)
• FGC — Гарантийный фонд кредитов
• Федеральная налоговая служба — Simples Nacional
• PIX — BACEN система мгновенных платежей
• Conta Azul — партнер по интеграции бухгалтерских систем
• Cora — Пресса, отзывы клиентов